4 Treiber für knappe Lkw-Kapazitäten bis 2021

Die Verlader sind sich des wettbewerbsintensiven Frachtmarktes von heute zweifellos bewusst und haben alle Hände voll zu tun, um die Kosten und die Effizienz der Lieferketten zu verwalten. Außerdem haben sie alle Hände voll mit Daten zu tun. Dieser Artikel hilft, die Fülle an Marktdaten zu durchdringen, und lenkt die Aufmerksamkeit auf einige der wichtigsten Wirtschaftsindikatoren, die Breakthrough's Frachtratenprognosen für das Jahr 2021 bestimmen.

Schlüsselfaktoren, die die Lkw-Kapazität im Jahr 2021 antreiben

Breakthrough beobachtet u.a. 4 Treiber der Lkw-Kapazitätsprognose für 2021:

1. Einzelhandelsbestände
2. Beschäftigung im Lkw-Verkehr
3. Vertrauen der Verbraucher
4. Konsumausgaben

Lesen Sie mehr darüber, wie die Koronavirus-Pandemie im Jahr 2020 die Frachtindustrie für Verlader beeinflusst hat hier.

1. Bestandsaufnahme

Das Verhältnis von Lagerbeständen zu Umsätzen bei Einzelhändlern und Herstellern stieg im April bzw. Mai sprunghaft an, bevor die Vorräte von den Verbrauchern mit Nachholbedarf an Waren rasch aufgebraucht wurden. Die Notwendigkeit, die Lagerbestände wieder aufzubauen, führte dazu, dass die Nachfrage nach Gütern in der Hochsaison 2020 länger anstieg.

Quelle: U.S. Census Bureau

Während sich die Lagerbestände in der verarbeitenden Industrie auf das Niveau vor der Pandemie erholt haben, sind die Lagerbestände im Einzelhandel nach wie vor niedrig, was den Importverkehr weiter ankurbeln wird, um sie wieder aufzufüllen. Der Hafen von Los Angeles verzeichnete im Oktober den größten Anstieg des Importvolumens in seiner 114-jährigen Geschichte. Die massiven Importvolumina werden den Landtransport bis ins Jahr 2021 weiter belasten.

Die Frachtnachfrage wird wahrscheinlich bis zum chinesischen Neujahrsfest 2021 robust bleiben, da die Verlader versuchen werden, die Ungleichgewichte in den Lagerbeständen, die sie während des Jahres 2020 erlebt haben, auszugleichen. Die Importe werden im Jahresvergleich weiter steigen, bis die Lagerbestände des Einzelhandels wieder das Niveau von vor der Pandemie erreicht haben. Wir gehen davon aus, dass diese Bedingungen die Lkw-Frachtkapazitäten mindestens bis zum Ende des ersten Quartals 2020 weiter unter Druck setzen werden. Dies macht das Verhältnis von Einzelhandelsbeständen zu Umsätzen zu einer unserer wichtigsten Kennzahlen, die wir im Auge behalten müssen.

2. Der Beschäftigungsaufschwung im Lkw-Verkehr

In den Fachmedien wird regelmäßig über einen Mangel an Arbeitskräften im Lkw-Verkehr berichtet. In der Regel wird die Diskrepanz zwischen den Beschäftigungszahlen in der Lkw-Branche vor der Pandemie und heute angeführt, um diesen Mangel zu belegen. Vergleicht man jedoch die aktuellen Beschäftigungszahlen im Lkw-Verkehr mit anderen Benchmarks auf dem Arbeitsmarkt - insbesondere mit anderen Branchen, die in der Regel um dieselben Arbeitskräfte konkurrieren, wie z. B. das Baugewerbe - kann man die Realität dieses Mangels besser einschätzen.

Wie verhält sich beispielsweise die Beschäftigung im Lkw-Verkehr im Vergleich zur Gesamtbeschäftigung außerhalb der Landwirtschaft? Wie verhält sich der Lkw-Verkehr im Vergleich zu ähnlichen Branchen, die um Arbeitskräfte konkurrieren, wie das Baugewerbe oder die Lagerhaltung? Solche Vergleiche sind hilfreich, wenn es darum geht, die Anspannung auf dem Arbeitsmarkt zu beurteilen.

Quelle: U.S. Bureau of Labor Statistics

Die obige Grafik berücksichtigt diese Vergleiche. Die Gesamtbeschäftigung außerhalb der Landwirtschaft ging im April rasch zurück und erreichte im Mai ihren Tiefpunkt. Die Beschäftigung im Lkw-Gewerbe folgte demselben Muster. Seit Juni hat sich das Beschäftigungswachstum in der Lkw-Branche dem allgemeinen Trend der Gesamtbeschäftigung außerhalb der Landwirtschaft angepasst.

Obwohl also in den Schlagzeilen von einem großen Mangel an Arbeitsplätzen in der Lkw-Branche die Rede ist, ist es in Wirklichkeit so, dass das Beschäftigungswachstum in der Lkw-Branche mit anderen Arbeitsmärkten Schritt gehalten hat.

Die anhaltende Nachfrage nach Gütern während der Pandemie hat den Lkw-Unternehmen den Wunsch nach Neueinstellungen vermittelt. Die Tarife für Lkw-Ladungen sind hoch genug geklettert, um den Unternehmen, die finanzielle Anreize bieten, um Fahrer anzuziehen und zu halten, ein gewisses Maß an Komfort zu bieten.

Steigende Löhne und der weitere Betrieb von CDL-Schulungszentren, die während der Schließung geschlossen waren, werden die Beschäftigung im Lkw-Verkehr zu Beginn des Jahres 2021 weiter verbessern. Obwohl es möglich ist, dass weitere Anreize die Beschäftigung im Lkw-Verkehr wieder ankurbeln, gehen wir davon aus, dass der angespannte Arbeitsmarkt im Lkw-Verkehr allmählich einen Anstieg der Zahl der Fahrer erleben wird, was die Gesamtkapazität verbessern wird.

3. Verbrauchervertrauen angesichts steigender Coronavirus-Fallzahlen

Die persönliche Sparquote ist im April während der Pandemie-Sperrungen im Frühjahr in die Höhe geschnellt und hat das Verhältnis zwischen persönlichen Ersparnissen und verfügbarem persönlichen Einkommen auf über 33 Prozent gebracht. Im Oktober, dem jüngsten Monat mit verfügbaren Daten, lag die persönliche Sparquote weiterhin bei über 13 Prozent und damit mehr als 6 Prozentpunkte über dem Fünfjahresdurchschnitt.

Quelle: U.S. Bureau of Economic Analysis

In der Zwischenzeit haben sich die Verbraucher bemüht, ihre Schuldenlast zu verringern. Die durchschnittliche Kreditkartenverschuldung pro Haushalt in den USA sank im zweiten Quartal 2020 im Vergleich zum Vorjahr um über 8 Prozent.

Regierungstransferzahlungen, das CARES-Gesetz, zusätzliches Arbeitslosengeld und Steuerrückerstattungen haben diese Kennziffern stark beeinflusst. Das Verbraucherverhalten ist jedoch weiterhin von Risikoaversion geprägt, was die Gütermärkte bremsen könnte, wenn sich die Ausgaben für Güter nach den Feiertagen verlangsamen.

Bloomberg Economics schätzt, dass eine Verlangsamung des Kreditwachstums der privaten Haushalte von etwa 3 bis 4 Prozent in den letzten Jahren auf null zurückgehen und das BIP-Wachstum im Jahr 2021 um mindestens einen Prozentpunkt schmälern könnte. Die derzeitige Lage der Verbraucherausgaben würde bedeuten, dass sich ein Großteil des Wachstumsrückgangs auf den Güterkonsum auswirken und zu einer schwächeren Frachtnachfrage führen würde.

Das kurzfristige Vertrauen der Verbraucher in den Arbeitsmarkt und die Bereitschaft der Verbraucher, Geld auszugeben, wird also weiterhin ein einflussreicher Indikator für die Frachtkapazität sein.

4. Eine ungewisse Zukunft für den privaten Konsum mit dem Versprechen eines Impfstoffs

Die Pandemie verursachte den stärksten Rückgang der US-Wirtschaft in der Nachkriegszeit. Das gebräuchlichste Maß für diese wirtschaftliche Veränderung ist das reale Bruttoinlandsprodukt (reales BIP). Wenn das BIP weit hinter den Erwartungen zurückbleibt und eine Produktionslücke unterhalb des Potenzials entsteht, ist der persönliche Verbrauch oft die Erklärung dafür.

Die diesjährige Produktionslücke ist auf einen extremen Schwung beim persönlichen Verbrauch zurückzuführen. Die realen persönlichen Verbrauchsausgaben liegen nach unserem Modell, das das Verbrauchswachstum im Laufe der Zeit berücksichtigt, immer noch etwa 4-5 Prozent unter dem Wert, der sich ergeben würde, wenn die Pandemie nicht aufgetreten wäre.

Quelle: U.S. Bureau of Economic Analysis

Die oben gezeigte Konsumlücke wird durch ein anomales Rezessionsszenario erzeugt. Anstatt dass der Konsum bei Gütern und Dienstleistungen unterbrochen wird, wie es bei wirtschaftlichen Rezessionen typisch ist, hat nur die Nachfrage nach Dienstleistungen gelitten, während die Nachfrage nach Gütern über die erwartete Wachstumsrate hinaus gestiegen ist.

Für eine vollständige Analyse der veränderten Konsumgewohnheiten, lesen Sie unseren Blog über die Verlagerung von Dienstleistungen zu physischen Gütern. 

In Zukunft wird die Einführung von Impfstoffen dazu führen, dass die Verbraucher in höherem Maße zum Kauf von Dienstleistungen zurückkehren, die während der Pandemie zurückgelassen wurden. Insbesondere die Ausgaben für Unterhaltung und Reisen werden in den nächsten 1 bis 2 Jahren ein starkes Wachstum erfahren. Diese Rückkehr zur Normalität wird den aufgeblähten Anteil der Ausgaben, den Verbrauchsgüter und langlebige Güter über weite Strecken des Jahres 2020 genossen haben, verringern. Die Frachtnachfrage wird sich im Zuge dieser Entwicklung allmählich abschwächen und zu einem Kapazitätsengpass auf dem Frachtmarkt führen.

Verständnis der Faktoren, die die Lkw-Kapazität beeinflussen

Während die Verlader weiterhin mit den Auswirkungen der Pandemie zurechtkommen müssen, bleibt vieles ungewiss, was die Auswirkungen auf den Transport und die Fracht betrifft. Obwohl sich die US-Wirtschaft rezessiv verhält, hat die einzigartige Kombination aus einer Bevölkerung, die sich auf turbulente wirtschaftliche Zeiten vorbereitet und gleichzeitig weiterhin kräftig für Waren ausgibt, zu einem interessanten Welleneffekt bei der Lkw-Kapazität geführt.

Da dieses Verhalten anhält, sollten Verlader ihre Frachtstrategien so positionieren, dass sie mit den sich verändernden Märkten schwanken können. Die Auswahl der richtigen Spediteure für die richtigen Transportwege und die Anpassung der Frachtverträge an Marktveränderungen helfen sowohl den Verladern als auch den Spediteuren, ihre Budgets und ihre Netzwerkleistung zu stabilisieren.

Wenn Sie weitere Informationen über die Frachtprognose oder die Transportmanagementlösungen von Breakthrough wünschen, kontaktieren Sie uns.