4 Faktoren, die zur Steigerung der Lkw-Kapazität beitragen 2019 | Truck Orders Update

Im zweiten Quartal 2018 wurden in der Transportbranche rekordverdächtige Lkw-Bestellungen verzeichnet, wobei die Bestellungen für Zugmaschinen der Klasse 8 im August mit fast 45.000 Aufträgen ein Zehnjahreshoch erreichten. Viele Verlader fragten sich, ob dieser Zustrom von Lkw auf der Straße zu einer Kapazitätserweiterung führen würde, oder hofften darauf - doch zu diesem Zeitpunkt waren die Auswirkungen noch unklar.

Wie wir damals feststellten, führt eine steigende Zahl von Lkw-Bestellungen nicht zwangsläufig zu einem Zustrom von Lkw, die auf dem Markt zirkulieren oder die Kapazität erhöhen. Während sich die Branche auf die Spitze im August 2018 konzentriert hat, begann die erhöhte Bestellrate im Oktober 2017 und hielt etwa ein Jahr lang in diesem Tempo an. Die Auftragsbestände für Sattelzugmaschinen erstreckten sich über fast 11 Monate, was eine mögliche Erweiterung der nachgelagerten Flotte natürlich bis sehr spät im Jahr 2019 oder darüber hinaus verzögert hätte.

Außerdem blieben die Nettoauswirkungen dieser Aufträge aufgrund einer Vielzahl unvorhersehbarer Faktoren weitgehend Spekulationen überlassen.

Lesen Sie mehr über unsere erste Analyse der erhöhten Klasse-8-Lkw-Bestellungen in unserem Artikel "Rapid Rises in Truck Orders: Was Verlader wissen müssen." 

Das Jahr 2019 ist in vollem Gange, und die Ergebnisse dieser Trends haben begonnen, sich zu manifestieren, und die Ergebnisse sprechen für ein reichhaltigeres Lkw-Kapazitätsumfeld in naher Zukunft. Welche Indikatoren tragen zu dieser Rationalisierung bei?

4 Faktoren, die zu einem Anstieg der Lkw-Kapazität 2019 beitragen

1. Ersatzrate, Flottenwachstum oder beides?

Die Aufträge mögen tendenziell zugenommen haben, aber was passiert mit diesen Lkw-Bestellungen, sobald sie erfüllt sind? Sie hatten das Potenzial, ältere Fahrzeuge zu ersetzen, die Gesamtzahl der in Betrieb befindlichen Zugmaschinen zu erhöhen oder beides zu erreichen.

Die Antwort? Unsere Analyse des Zugmaschinenbestands ergab nur einen leichten sequenziellen Anstieg des Zugmaschinenbestands von Q2 bis Q3 2018, aber einen starken Anstieg bis zum Ende von Q4, woraus wir schließen können, dass die Klasse-8-Lkw-Bestellungen sowohl ältere Fahrzeuge ersetzen als auch die Flottengröße erweitern.

Dieser Trend bei den Ersatzbeschaffungsquoten hielt jedoch nicht an, und im vierten Quartal 2018 sahen wir einen deutlichen Unterschied in diesem Trend mit einem robusten VIO-Wachstum von 4,0 Prozent in Folge.  Ein Zuwachs von mehr als 30.000 Zugmaschinen in der gesamten Zugmaschinenpopulation für die Vermietung im selben Zeitraum deutet - bei gleichbleibender Frachtnachfrage - auf eine Kapazitätserweiterung hin. Bei den zusätzlichen Zugmaschinen, die Ende 2018 in Betrieb genommen wurden, handelte es sich wahrscheinlich um Bestellungen in der früheren Phase des Auftragszyklus (Januar 2018 - März 2018). Dies deutet darauf hin, dass die Aufträge, die später im Jahr erteilt werden, dem Markt während des gesamten Jahres 2019 weitere Kapazitäten hinzufügen könnten.

2. Sinkende Spotraten & zunehmende Konsistenz der Spediteure

Wie bereits erwähnt, ist das Hinzufügen von Lkw zum Markt nur ein Faktor, der im Zusammenhang mit dem Umfeld der Lkw-Kapazität zu berücksichtigen ist. Ende 2018 und Anfang 2019 sind die Spotraten in allen wichtigen Frachtregionen der USA im Vergleich zum Vorjahr gesunken.

Wenn wir uns auf unser vorangegangenes Gespräch über die Konsistenz der Frachtführer beziehen - eine Kennzahl, die Breakthrough betrachtet, um die Rate der Einhaltung der Frachtführer im Laufe der Zeit zu bestimmen -, können wir feststellen, dass die Frachtverträge zunehmend besser eingehalten werden als in zuvor angespannten Märkten. In der Regel wird erwartet, dass die Konsistenz der Spediteure nach einer Transportausschreibung im Laufe der Zeit abnimmt, und zwar um bis zu 15 Prozent in den 45 Wochen nach einer Ausschreibung.

In der nachstehenden Grafik können wir sehen, dass die Konsistenz der Spediteure im ausgehenden Verkehr 2019 bei den Kunden von Breakthrough in den meisten wichtigen Märkten zunimmt. Dies deutet darauf hin, dass sich die Spediteure regelmäßiger an die zuvor festgelegten Spediteurverträge halten, als dass sie unter knappen Kapazitätsbedingungen Fracht auf den Spotmarkt ziehen.

Wir diskutieren Trends, die wir in unseren Kundendaten in Bezug auf Carrier-Konsistenz nach einer Transportausschreibung auf unserem blog.

Sinkende Spotraten sind ein Grund dafür, dass Spediteure eher geneigt sind, sich an ihre Speditionsverträge zu halten. Die Aktivität auf dem Spotmarkt deutet in der Regel darauf hin, dass günstigere Preise außerhalb der im Rahmen einer Ausschreibung vereinbarten Raten zustande gekommen sind - und zwar wahrscheinlich unter anderen wirtschaftlichen Bedingungen. Wenn sich der Markt in Richtung einer höheren Nachfrage nach Lkw-Kapazitäten verschiebt, steigt der Preis, den die Verlader zu zahlen bereit sind, was den Spediteuren einen Wettbewerbsvorteil auf dem Spotmarkt verschafft.

Wenn die Spotraten zu sinken beginnen, sehen wir oft eine verstärkte Einhaltung der Spediteurverträge (und eine entsprechende Zunahme der Konsistenz der Spediteure), was darauf hindeutet, dass die Kapazität weniger teuer ist und sich die Dynamik von Angebot und Nachfrage dem Gleichgewicht nähert.

3. Weniger Arbeitsplätze im Baugewerbe bedeuten mehr Fahrer

Wie in unserem vorherigen Beitrag erwähnt, ist die Beschäftigung im Lkw-Verkehr ein wichtiger Faktor bei der Bestimmung der verfügbaren Lkw-Kapazitäten, da für den Transport von Gütern Fahrer erforderlich sind. Mit einem Anstieg der Zahl der bestellten Lkw und unter der Annahme, dass diese Bestellungen tatsächlich zu einer erweiterten Flotte in der gesamten Branche führen, wie zuvor erörtert, müsste die Zahl der benötigten Fahrer steigen, um die Kapazitätsanforderungen zu erfüllen. Im Jahr 2018 wurde in der Branche viel über Fahrermangel diskutiert, doch scheint dies 2019 nicht der Fall zu sein nach jüngsten Studien.

Eine Möglichkeit, den Puls der Fahrerdynamik zu halten, die von Fachleuten der Transportbranche genutzt wird, ist die Beobachtung der Ebbe und Flut im Wohnungs- und Bauwesen. Da sich die demografische Zusammensetzung von Lkw-Fahrern und Bauarbeitern oft überschneidet, gibt die Beobachtung der Nachfrage nach dem einen einen Einblick in die Auswirkungen auf das andere. Aus der Perspektive der Fahrerlöhne und der Mitarbeiterbindung kann eine nachlassende Nachfrage nach Bauarbeitern oft eine willkommene kurzfristige Entwicklung sein, da ein Teil der verdrängten Bauarbeiter sich für das Lkw-Fahren entscheiden könnte, um einen relativ höheren Lohn zu erhalten.

Abbau von Lagerbeständen vor dem neuen Geschäftsjahr wuchsen die privaten Lagerbestände im vierten Quartal in einem beschleunigten Tempo - ähnlich wie die Lagerbestandsquoten in der Lkw-Branche. Wie bereits erwähnt, kam der Verbrauch ins Stocken und konnte mit den Lagerbeständen nicht Schritt halten, was den Aufbau weiter verschärfte. Infolgedessen drosseln die Unternehmen ihre Produktion, bis ein gesünderes Gleichgewicht erreicht ist, was letztlich kurzfristig einen Abwärtsdruck auf das Sendungsvolumen und die Kapazitätsnachfrage ausübt.

Die Krux des Außenhandels in Bezug auf Transport und Lieferkette liegt in einem zentralen Konzept begründet: Unsicherheit. Während die Handelsgespräche mit China voranzukommen scheinen, lassen die Gerüchte über ein Handelsgeplänkel mit der EU und die anhaltende Diskussion über den Brexit den Außenhandel auf unsicheren Füßen stehen. Während der Brexit selbst eher gedämpfte Auswirkungen auf den US-Handel hat, ist die EU ein wichtiger Handelspartner Großbritanniens. Sollten sich die Beziehungen verschlechtern, könnte ein großer Teil der Importe und Exporte betroffen sein, was zu einer geringeren Produktion und einem geringeren Versand durch US-Unternehmen führen könnte.

Ende 2018 ging die _Wachstumsrate _der Verbraucherausgaben als Reaktion auf die Turbulenzen an den Finanzmärkten, die Schließung der Regierung, den Stillstand am Immobilienmarkt und die schwankende Verbraucherstimmung stark zurück. Dies führte dazu, dass die Verbraucher nicht mehr so viel ausgaben wie zu Beginn des Jahres 2018. Für 2019 wird erwartet, dass das Gesamtwachstum des Konsums schwächer ausfallen wird als 2018, aber immer noch relativ stark, da die Gesamtbeschäftigung und das Lohnwachstum robust bleiben.

Wie sollten Verlader auf die nachlassende Kapazität reagieren?

Diese Diskussion entstand als Reaktion auf die unkonventionell knappen Kapazitätsbedingungen, die das ganze Jahr 2018 über anhielten und mit dem sprunghaften Anstieg der Lkw-Bestellungen ihren Höhepunkt erreichten. Während die Lkw-Bestellungen eine leicht zu verwendende Kennzahl sind, wenn es um die Kapazität geht, erweist sie sich als etwas komplizierter. Wir können jedoch zuversichtlich sein, dass der Anstieg der Lkw-Bestellungen im dritten und vierten Quartal 2018 zu einer Entspannung des Kapazitätsumfelds im Jahr 2019 beitragen wird.

Aus Sicht der Verlader ist dies ein idealer Zeitpunkt, um sich neue Raten zu sichern - vor allem in bestimmten Regionen und auf bestimmten Routen. Bei unseren Kunden hat Breakthrough bereits festgestellt, dass viele Verlader in ihren frühen Netzwerkausschreibungen und Miniangeboten für 2019 einen gewissen Ratenvorteil zurückgewinnen konnten.

Außerdem bieten die sich abschwächenden Frachtmärkte die Gelegenheit, strategisch über den Aufbau längerfristiger Speditionsbeziehungen nachzudenken.

Einige Verlader werden sicherlich einen "Spotmarkt-Opportunismus"-Ansatz verfolgen und versuchen, einen Teil der während des angespannten Frachtmarktes von 2018 verschenkten Ratenvorteile zurückzugewinnen. Andere Verlader hingegen werden diese Zeit nutzen, um sinnvolle Frachtbeziehungen mit kleinen bis mittelgroßen Spediteuren zu entwickeln - und diese sogar bewusst auszubauen. Wenn sie dies jetzt tun, während der Markt in Bewegung ist, könnte dies zu besseren langfristigen Beziehungen führen, wenn die nächste Frachtkrise unvermeidlich kommt.

Breakthrough glaubt, dass die Pflege von Partnerschaften zwischen den Beteiligten der transparenteste, fairste und genaueste Weg ist, die drastischen Auswirkungen des Pendels zwischen Angebot und Nachfrage abzumildern.

Für weitere Informationen über den Frachtmarkt, Lkw-Bestellungen oder die Entwicklung positiver Beziehungen zu Spediteuren,